NIIF 10 - Estados Financieros Consolidados

 

IFRS 10 - Consolidated Financial Statements

  

  

Acerca de esta NIIF

 

Esta NIIF contiene las pautas para determinar si una entidad (matriz) tiene control sobre otra (subsidiaria), cómo determinar si existe control y sobre la preparación de EF Consolidados. No contiene requerimientos sobre revelaciones (disclosures), los cuales están en NIIF 12.

 

El párrafo 19 de esta NIIF requiere, con excepciones puntuales, que una Matriz prepare EF Consolidados.

 

Para los estados financieros consolidados, las NIIF usan los métodos de Integración global, un equivalente de Integración proporcional, y el Método patrimonial, pero, excepto por el Método patrimonial, no los llama así. Los métodos se encuentran en las siguientes NIC o NIIF (ver párrafo 9 de esta NIIF 10):

·         Método patrimonial – Se aplica a Ventures conjuntos y Asociadas, ver NIC 28

·         Un equivalente de Integración proporcional – Se aplica a Operaciones conjuntas, ver NIIF 11

·         Integración global – Se aplica a subsidiarias. Ver esta NIIF 10

 

En el Apéndice B, NIIF 10 explica de manera muy general los procedimientos para consolidación, y no hay casos o ejemplos numéricos en la Guía para implementación o en los Ejemplos ilustrativos. Los procedimientos generales descritos en Apéndice B corresponden a la metodología Integración Global.

 

Los 3 Elementos del Control - Para determinar si una Matriz tiene una subsidiaria (y en consecuencia debe consolidar), el párrafo 7 establece 3 Elementos que deben cumplirse para concluir sobre la existencia o no de Control de una entidad sobre otra.

En algunos casos, la conclusión puede ser sencilla, por ejemplo, propiedad de más del 50% de los derechos de voto, pero NIIF 10 desarrolla diversos escenarios donde la evaluación no es tan sencilla. El Apéndice B, dedica 85 de sus 101 párrafos a esta orientación.

 

Entidades de inversión – Es un concepto introducido con una publicación en octubre 2012, que modificó esta NIIF 10, NIIF 12 y NIC 27. Se trata de un tipo especial de entidad que tiene un tratamiento diferenciado. Ver párrafo 27. Los 4 ejemplos del material de los Ejemplos ilustrativos, se refieren a Entidades de inversión. El Apéndice B también contiene orientación al respecto.

 

Este Resumen está en el mismo orden de la norma, haciendo referencia al párrafo respectivo, por ejemplo el párrafo 20, es p20. Para una mejor comprensión y navegación hemos agregado Títulos en cursiva cuando lo consideramos necesario. Los títulos en bold son los originales de la norma.

 

INICIO

 

OBJETIVO DE NIIF 10

 El objetivo de NIIF 10 es establecer principios para la presentación y preparación de los EF Consolidados cuando una entidad controla una o más entidades, p1

(Solo cuando hay control. Si no hay control, sino Control conjunto o Influencia significativa, se aplicará NIIF 11 o NIC 28).

 

Para cumplir el objetivo

Para cumplir el objetivo del párrafo 1, NIIF 10:

[a]    Requiere que una entidad (la Matriz) que controla una o más entidades (subsidiarias) presente EF Consolidados;

[b]    Define el Principio de Control, y establece el Control como la base para la consolidación;

[c]    Establece cómo se aplica el Principio de Control para identificar si un inversor controla una participada y por lo tanto debe consolidar la participada;

[d]    Establece los requerimientos contables para la preparación de los EF Consolidados; Y

[e]    Define una Entidad de inversión y establece una excepción a la consolidación de subsidiarias especiales de una Entidad de inversión.

 

Los efectos contables de una combinación de negocios y plusvalía resultantes, se norman en NIIF 3, p3

 

ALCANCE DE NIIF 10

Una entidad que sea una Matriz debe presentar EF Consolidados, p4

NIIF 10 se aplica a todas las entidades, excepto en lo siguiente:  p4

[a]    Una Matriz no necesita presentar EF Consolidados si se reúnen las condiciones siguientes:

[i]     Es una subsidiaria completa o es una subsidiaria parcial de otra entidad, donde sus otros propietarios, han sido informados de, y no objetan, que la Matriz no presente EF Consolidados;

[ii]    Sus instrumentos de deuda o de capital no se negocian en un mercado público (un mercado de valores nacional o extranjero, o un mercado over-the-counter;

[iii]   No presentó, ni está en proceso de presentar, sus EF a una comisión de valores u otra organización reguladora, con el fin de emitir algún tipo de instrumentos en un mercado público; y

[iv]   La matriz última o alguna intermedia genera EF disponibles para uso público, que cumplen con NIIFs, en los cuales las subsidiarias se consolidan o se miden a Valor Razonable Vía Resultados, de acuerdo con esta NIIF.

[b]    Eliminado

[c]    Eliminado

 

NIIF 10 tampoco aplica en estos casos

·           A planes de beneficios post-empleo o similares, a los cuales se aplica NIC 19, p4A

·           Una matriz, que es una Entidad de inversión, que debe medir todas sus subsidiarias a Valor Razonable Vía Resultados (según lo requerido en el párrafo 31), no debe presentar EF Consolidados, p4B

 

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CONTROL

Un inversor, independientemente de la naturaleza de su involucramiento con una entidad (la participada), debe determinar si es Matriz, o sea, si controla la participada, p5

 

Cuándo hay control?

Un inversor controla una participada cuando está expuesto, o tiene derecho, a los retornos variables procedentes de su involucramiento con la participada y, tiene la capacidad de afectar esos retornos a través de su poder sobre la participada, p6

 

Los 3 Elementos del Control

Por lo tanto, un inversor controla una participada si, y sólo si, el inversor tiene TODO lo siguiente:  p7

[a]    Poder sobre la participada (ver párrafos 10-14);

[b]    Exposición o Derecho, a los retornos variables procedentes de su involucramiento con la participada (ver párrafos 15 y 16); y

[c]    La capacidad de utilizar su poder sobre la participada para afectar el importe de los retornos del inversor (ver párrafos 17 y 18).

 

Evaluación continua

Un inversor debe considerar todos los hechos y circunstancias al evaluar si controla una participada, p8

El inversor debe volver a evaluar si controla una participada, si hechos y circunstancias indican que hay cambios en uno o más de los 3 Elementos de Control indicados arriba en párrafo 7 (ver apartado Evaluación continua de Apéndice B, párrafos B80-B85), p8

 

Control colectivo

Se considera que 2 o más inversores controlan colectivamente una participada cuando deben actuar conjuntamente para dirigir las actividades relevantes. En tales casos, debido a que ningún inversor puede dirigir las actividades sin la cooperación de los demás, ningún inversor controla individualmente la participada, p9

En ese caso, cada inversor contabilizará su participación en la participada, según la NIIF aplicable, tales como NIIF 11, NIC 28 o NIC 39, p9

 

Poder (1er Elemento de Control)

Un inversor tiene poder sobre una participada, cuando el inversor tiene derechos existentes que le dan la capacidad de dirigir las actividades relevantes, o sea, las actividades que afectan significativamente los retornos de la participada, p10

 

El Poder surge de los derechos, p11

·         A veces el poder es sencillo de evaluar - por ejemplo, cuando se obtiene poder sobre una participada directa y exclusivamente a partir de los derechos de voto otorgados por instrumentos de capital, tales como acciones, p11

·         En otros casos, la evaluación puede ser compleja y requerir más de un factor a considerar, por ejemplo, cuando el poder resulta de uno o más acuerdos contractuales, p11

 

Evidencia de que el inversor ha estado dirigiendo las actividades relevantes, puede ayudar a determinar si el inversor tiene poder, pero dicha evidencia no es, en sí misma, concluyente para determinar si el inversor tiene poder sobre una participada, p12

 

Si dos o más inversores tienen cada uno derechos existentes que les da la capacidad unilateral para dirigir las diferentes actividades relevantes, entonces, el inversor que tiene la capacidad presente de dirigir las actividades que afectan más significativamente los retornos de la participada, es la que tiene poder sobre la participada, p13

 

Influencia significativa

Un inversor puede tener poder sobre una participada, incluso si otras entidades tienen derechos existentes que les dan capacidad presente para participar en la dirección de las actividades relevantes, por ejemplo, cuando otra entidad tiene influencia significativa, p14

Ver más de influencia significativa en NIC 28

 

Derechos de protección

Sin embargo, un inversor que sólo posee derechos de protección, no tiene poder sobre una participada (ver apartado Derechos de Protección en Apéndice B, párrafos B26-B28), y por lo tanto no controla la participada, p14

 

Retornos  (2do Elemento de Control)

Un inversor está expuesto, o tiene derecho, a los retornos variables procedentes de su involucramiento con la participada, cuando sus retornos tienen el potencial de variar como resultado del desempeño de la participada. Los retornos del inversor pueden ser solo positivos, solo negativos, o ambos, positivo y negativo, p15

 

Aunque sólo un inversor puede controlar una participada, más de una de las partes puede compartir los retornos de la participada. Por ejemplo, los titulares de las participaciones no-controladoras pueden participar en las utilidades o distribuciones de una participada, p16

 

Enlace entre el Poder y Retornos  (3er Elemento de Control)

Un inversor controla una participada si no sólo tiene poder sobre la participada y exposición o Derecho, a los retornos variables procedentes de su involucramiento con la participada, sino que también tiene la capacidad de usar su poder para afectar esos retornos, p17

 

Principal [*] vs Agente

Por lo tanto, un inversor con derechos de toma de decisiones debe determinar si se trata de un Principal o un agente. Un inversor que es un agente, según párrafos B58 a B72, no controla la participada cuando ejerce derechos de toma de decisiones que le han sido delegados, p18

[*] El texto en inglés dice también Principal, es decir, no se refiere a una Matriz (Parent). El IASB no define Principal y tampoco Agente, sin embargo se entiende que Principal, es un concepto amplio que abarca un rango de inversores, de cualquier naturaleza que es representado por un agente.

 

 

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REQUERIMIENTOS CONTABLES

Una Matriz debe preparar EF Consolidados usando políticas contables uniformes para transacciones similares y otros eventos, en circunstancias similares, p19

 

La consolidación de una participada debe comenzar a partir de la fecha en que el inversor obtiene el control de la participada y debe cesar cuando el inversor pierde el control de la participada, p20

 

Los párrafos B86-B93 (Apéndice B) establecen guías para la preparación de EF Consolidados, p21

 

Participaciones no-controladoras

Una Matriz debe presentar las participaciones no-controladoras en el Estado Consolidado de Situación Financiera, dentro del patrimonio, separada del patrimonio de los propietarios de la Matriz, p22

 

Los cambios en la participación de una Matriz en una subsidiaria, que no den lugar a pérdida de control de la subsidiaria, son transacciones patrimoniales (es decir, transacciones con propietarios), p23

 

Los párrafos B94-B96 establecen guías para la contabilización de las participaciones no-controladoras en los EF Consolidados, p24

 

Pérdida de control

Si una matriz pierde el control de una subsidiaria, procede así: p25

[a]    Desreconoce los activos y pasivos de la antigua subsidiaria del Estado Consolidado de Situación Financiera.

[b]    Reconoce cualquier inversión residual en la antigua subsidiaria al valor razonable de la fecha que perdió el control, y posteriormente la contabilizará de acuerdo con la NIIF correspondiente, al igual que cualquier saldo por cobrar o pagar a la antigua subsidiaria. Ese valor razonable debe ser considerado como el valor razonable en el reconocimiento inicial de un activo financiero según NIC 39 o, en su caso, el costo en el reconocimiento inicial de una inversión en Asociada o Venture conjunto.

[c]    Reconoce la ganancia o pérdida (gain or loss) resultante.

 

Los párrafos B97-B99 contienen guías para la contabilización de la pérdida de control, p26

 

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DETERMINAR SI UNA ENTIDAD ES UNA ENTIDAD DE INVERSIóN

Una Matriz debe determinar si es una Entidad de inversión.

Una entidad de inversión es:  p27

[a]    Una entidad que obtiene fondos de uno o más inversores con el fin de proveerles servicios de gestión de inversiones;

[b]    Una entidad que se compromete con su(s) inversor(es) que su objeto social es invertir fondos exclusivamente para retornos de apreciación de capital, renta de inversiones, o ambos; Y

[c]    Una entidad que mide y evalúa el desempeño de sustancialmente todas sus inversiones, al valor razonable.

 

Los párrafos B85A-B85M contienen guías para aplicación, p27

 

Los párrafos 28 a 30 (que no resumimos aquí) contienen más precisiones para los casos en que una Entidad de inversión sea Matriz.

 

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ENTIDADES DE INVERSIóN: EXCEPCIóN A LA CONSOLIDACIóN

Excepto por lo descrito en el párrafo 32, una Entidad de inversión no debe consolidar sus Subsidiarias o aplicar NIIF 3 cuando obtenga el control de otra entidad. En su lugar, una Entidad de inversión debe medir una inversión en una subsidiaria al Valor razonable vía resultados, según NIC 39, p31

 

Con independencia del párrafo 31, si una Entidad de inversión tiene una subsidiaria que no es una entidad de inversión, pero cuyo propósito y actividad principales son proveer servicios que se relacionan con las actividades de inversión de la Entidad de inversión (ver párrafos B85C-B85E), debe consolidar esa subsidiaria, y aplicar los requerimientos de NIIF 3 a la adquisición de esa subsidiaria, p32

 

Una matriz de una Entidad de inversión debe consolidar todas las entidades que controla, incluyendo aquellas controladas a través de una subsidiaria que sea Entidad de inversión, salvo que la Matriz en sí sea una Entidad de inversión, p33

 

 FIN de NIIF 10

 

A continuación Sinopsis de Apéndices A, B, C y D

 

Apéndice A

Definiciones de términos

Este Apéndice A es parte integrante de NIIF 10

 

 

EF Consolidados - Son los EF de un grupo en el que los activos, pasivos, patrimonio, ingresos, gastos y flujos de efectivo de la Matriz y sus Subsidiarias se presentan como los de una sola entidad económica.

 

Control de una participada - Un inversor controla una participada cuando está expuesto, o tiene derecho, a los retornos variables procedentes de su involucramiento con la participada y, tiene la capacidad de afectar esos retornos a través de su poder sobre la participada.

 

Tomador de decisiones – Es una entidad con derechos de toma de decisiones que es, o un Principal o un agente de partes diferentes.

 

Grupo – Es una matriz y sus subsidiarias.

 

Entidad de inversión – Es una entidad que:

[a]    Obtiene fondos de uno o más inversores con el fin de proveerles servicios de gestión de inversiones;

[b]    Se compromete con su(s) inversor(es) que su objeto social será invertir fondos exclusivamente para retornos de apreciación de capital, renta de inversiones, o ambos; Y

[c]    Mide y evalúa el desempeño de sustancialmente todas sus inversiones, al valor razonable.

 

Participación no-controladora – Es el patrimonio en una subsidiaria que no es atribuible (directa o indirectamente) a una Matriz. La participación no-controladora antes se conocía como los minoritarios.

 

Matriz – Es una entidad que controla una o más entidades.

 

Poder - Derechos existentes que dan la capacidad presente de dirigir las actividades relevantes.

 

Derechos de protección – Son los derechos diseñados para proteger los intereses de la parte titular de esos derechos, sin dar a esa parte poder sobre la entidad.

Actividades relevantes - A efectos de NIIF 10, las actividades relevantes son las actividades de la participada, que afectan significativamente los retornos de la participada.

Derechos de remoción – Son los derechos para privar al tomador de decisiones de su autoridad para la toma de decisiones.

Subsidiaria – Es una entidad que es controlada por otra entidad.

 

Otros términos - Los siguientes términos se definen en NIIF 11, NIIF 12, NIC 28 o NIC 24, y se utilizan en esta NIIF con los significados allí especificados:

Asociada / Participación en otra entidad / Venture conjunto / Personal gerencial clave / Parte relacionada / Influencia significativa.

 

 

Apéndice B

Guía para aplicación

Este Apéndice B es parte integrante de NIIF 10

 

Aquí se describe la aplicación de los párrafos 1 a 33 y tiene la misma autoridad que las otras partes de la NIIF 10.

 

EVALUACION DEL CONTROL

Esta sección procura ser de utilidad a un amplio rango de posibilidades donde no es clara la determinación de si hay control, por diversas circunstancias.

Esta sección se encuentra en los párrafos B1 a B84, que no resumimos, pero presentamos los encabezados de los asuntos allí tratados:

·         Propósito y diseño de una participada

·         Poder

·         Actividades relevantes y dirección de las actividades relevantes

·         Derechos que dan a un inversor poder sobre una participada

o   Derechos sustantivos

o   Derechos de protección

o   Franquicias

o   Derecho de voto

o   Poder cuando los derechos de voto o similares, no tienen efecto significativo sobre los retornos de la participada

·         Exposición o Derecho, a los retornos variables de una participada

·         Enlace entre Poder y Retornos

o   Delegación de poder

·         Relación con otras partes

·         Control de activos especificados

·         Evaluación continua

 

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DETERMINACION DE SI UNA ENTIDAD ES UNA ENTIDAD DE INVERSIóN

Párrafos B85A a B85W (que no resumimos aquí).

 

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REQUERIMIENTOS CONTABLES

Procedimientos de consolidación, pB86

[a]    Combinar partidas similares de activos, pasivos, patrimonio, ingresos, gastos y flujos de efectivo de la Matriz con los de sus subsidiarias.

[b]    Compensar/eliminar (1) el valor contable de la inversión de la matriz en cada subsidiaria y (2) la porción del patrimonio de la matriz de cada subsidiaria (NIIF 3 explica cómo contabilizar cualquier plusvalía).

[c]    Eliminar los intragrupos como activos y pasivos, patrimonio, ingresos, gastos y flujos de efectivo, relacionados con las transacciones entre entidades del grupo (las utilidades o pérdidas resultantes de las transacciones intragrupo que se reconocen como activos, tales como inventarios y activos fijos, se eliminan en su totalidad).

Las pérdidas intragrupo pueden indicar un deterioro que requiere ser reconocido en los EF Consolidados.

La NIC 12 se aplicará a las diferencias temporales que surgen de la eliminación de las utilidades y pérdidas resultantes de las transacciones intragrupo.

 

Políticas contables uniformes

Si un miembro del grupo usa políticas contables diferentes de las adoptadas en los EF Consolidados, para transacciones similares y otros eventos, en circunstancias similares, se realizan ajustes a los EF de ese miembro del grupo, cuando se prepare los EF Consolidados, pB87

En este caso NIIF 10 usa el término “miembro del grupo” que es más amplio que “subsidiaria”, a fin de abarcar los Acuerdos conjuntos y Asociadas. Ver Introducción de este Resumen.

 

Medición

Una entidad incluye los ingresos y gastos de una subsidiaria en los EF Consolidados desde la fecha en que obtiene el control, hasta la fecha en que la entidad cesa de controlar la subsidiaria, pB88

Los ingresos y gastos de la subsidiaria se basan en los importes de los activos y pasivos reconocidos en los EF Consolidados a la fecha de adquisición, pB88

Por ejemplo, el gasto por depreciación reconocido en el Estado Consolidado de Resultados Integral, después de la fecha de adquisición, se basa en los valores razonables de los respectivos activos depreciables, reconocidos en los EF Consolidados a la fecha de adquisición, pB88

 

Derechos de voto potenciales

Los cuidados para determinar la participación de la Matriz y participaciones no-controladoras, se encuentran en los párrafos B89, B90 y B91 (que no resumimos aquí).

 

Fecha de reporte

Los EF de la Matriz y sus Subsidiarias usados ??en la preparación de los EF Consolidados, deberán tener la misma fecha de reporte, pB92

 

Cuando la fecha de los EF de la Matriz es diferente a la de una subsidiaria, la subsidiaria prepara, con fines de consolidación, información financiera adicional a la misma fecha de los EF de la matriz, salvo que sea impracticable hacerlo, pB92

 

Si es impracticable, la Matriz debe consolidar la información financiera de la subsidiaria usando sus EF más recientes, ajustados por los efectos de las transacciones o eventos significativos ocurridos entre la fecha de esos EF y la fecha de los EF Consolidados, pB92

 

En cualquier caso, la diferencia entre la fecha de los EF de la subsidiaria y la de los EF Consolidados, no debe ser mayor a tres meses. Cualquiera sea el lapso de diferencia de fechas, debe ser consistente de periodo a periodo, pB93

 

Participaciones no-controladoras (antes llamados minoritarios)

Una entidad debe atribuir los Resultados y cada componente de Otro Resultado Integral, a los propietarios de la matriz y a las participaciones no-controladoras, pB94

 

La entidad también tiene que atribuir el resultado integral total a los propietarios de la matriz y a las participaciones no-controladoras, incluso si esto da lugar a que las participaciones no-controladoras reflejen un déficit, pB94

 

Cambios en la proporción de participaciones no-controladoras

Ver párrafo B96 (que no resumimos aquí)

 

Pérdida de control

Cuando una matriz pierde control de una subsidiarias, debe:

[a]    Desreconocer:

[i]     Los activos (incluyendo la plusvalía) y pasivos de la subsidiaria, por sus valores contables en la fecha en que se perdió el control; y

[ii]    El valor contable de las participaciones no-controladoras en la antigua subsidiaria, a la fecha en que se perdió el control (incluyendo cualquiera de los componentes de Otro resultado integral atribuible a ellas).

[b]    Reconocer:

[i]     El valor razonable de la contraprestación recibida, si hubo, de la transacción, evento o circunstancias que dieron lugar a la pérdida de control;

[ii]    Si la transacción, evento o circunstancias que dieron lugar a la pérdida de control involucró una distribución de acciones de la subsidiaria a los propietarios, reconocer esa distribución; y

[iii]   Cualquier inversión restante en la antigua subsidiaria, al valor razonable de la fecha en que se perdió el control.

[c]    Reclasificar a Resultados, o transferir a resultados acumulados (si otra NIIF lo requiere), los importes reconocidos en Otro resultado integral, relacionados con la subsidiaria, con las bases descritas abajo en párrafo B99.

[d]    Reconocer la diferencia resultante como ganancia o pérdida (gain or loss), en Resultados (profit or loss) atribuibles a la matriz.

 

Si una matriz pierde el control de una subsidiaria, la matriz debe contabilizar todos los importes previamente reconocidos en Otro resultado integral (en relación con esa subsidiaria), con la misma base que se hubiera requerido si la matriz hubiera dispuesto directamente de los activos o pasivos relacionados, pB99

 

Si un excedente de revaluación reconocido previamente en Otro resultado integral se transfiere a resultados acumulados a la disposición del activo, la matriz debe transferir el excedente de revaluación a resultados acumulados cuando se pierde el control de la subsidiaria, pB99

 

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Contabilización de un cambio en el status de Entidad de inversión

Ver párrafos B100 y B101 (que no resumimos aquí).

 

 

 Apéndice C

Fecha de vigencia y transición

Este Apéndice C es parte integrante de NIIF 10

 

Fecha efectiva

1 de enero de 2013

 

Disposiciones para transición

 

Referencias a la NIIF 9

Si una entidad aplica esta NIIF pero aún no aplica la NIIF 9, cualquier referencia a la NIIF 9 se entenderá como referencia a la NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición.

 

Retiro de Otras NIIF

Esta NIIF retiró los requerimientos que contenía la versión 2008 de NIC 27, la cual anteriormente se llamaba Estados Financieros Consolidados y Separados

También retiró SIC-12 (Consolidación, entidades de propósito especial)

 

 

Apéndice D

Modificación a otras NIIFs

Este Apéndice D es parte integrante de NIIF 10

 

Este Apéndice D está en blanco, debido a que desde que se publicó esta NIIF, las modificaciones se han incorporado a las NIIF aplicables.

 

FIN de Apéndices

 

A continuación, sinopsis del material

Ejemplos Ilustrativos de NIIF 10

 

La sección Ejemplos ilustrativos no es parte integrante de la NIIF 10 (como sí lo son los Apéndices A - D), y por tanto no tiene valor normativo.

 

Estos Ejemplos abarcan aproximadamente 4 páginas con 4 ejemplos, todos para identificación de Entidades de inversión.

 

FIN de NIIF 10

 

Luis R. Espinoza Flores, Derechos Reservados